四年开出62张罚单 信托监管剑指业务违规

    近年来信托公司受到监管部门处罚的情况明显增多。根据公开披露信息，2015年-2018年，信托公司累计收到银保监系统开出的罚单62张。其中，2017年、2018年信托公司收到罚单数量明显增多，在罚单数量相同的情况下，2018年的处罚金额较2017年增加45%。

    业内人士认为，从2017年、2018年的情况对比看，2018年信托公司因为业务违规被处罚的情况有所增多，监管处罚事由更为具体和明确。未来这种趋势可能会更为明显，银保监会若对信托公司处罚，处罚事由可能更多集中在业务违规方面。这提示信托公司在注重内控制度、业务操作流程合规的同时，更需要对业务本身的合规性、项目后期管理以及项目风险予以高度重视。

    业务违规成处罚重点

    根据公开披露信息，2015年到2018年，信托公司累计收到银保监系统开出的罚单62张。其中，2015年7张，2016年9张，2017年23张，2018年23张。此外，据不完全统计，2018年还有4家信托公司收到5张来自人民银行的罚单。

    业内人士指出，金融严监管的表现既包括监管政策的密集出台，也包括行政处罚单的日益增多。监管罚单的增多，短期内对于相应金融机构展业可能会有一定不利影响，但也有助于金融机构增强合规和风险意识，引导金融机构规范经营发展。长远来看，这有助于整个金融行业良性、持续的健康发展。

    从信托公司被处罚事由来看，主要涉及业务违规、违反审慎经营规则、关联交易、信息披露、内控制度等。

    资深信托研究员李想（化名）表示，业务违规和违反审慎经营规则是主要的受罚原因，许多违反审慎经营规则也是由于具体的业务违规造成的。从2017年、2018年对比看，2018年因为业务违规被处罚的情况有所增多，这表明监管处罚事由更为具体和明确，未来这种趋势可能会更为明显。

    李想介绍，业务违规主要是指信托业务开展中出现违规，例如，信托资金投向方面，违规发放土地储备贷款、违规向地方政府融资、违规接受承诺函、向不合规房地产项目贷款等；交易结构设计方面，杠杆比例违规、单一融资方集中度高、受托人为唯一受益人等；资金池方面，非标资金池清理不到位、新增非标资产入池等；信托财产管理方面，违规推介信托计划、贷后管理不到位等。此外，发生业务违规时，除了信托公司被处罚外，还会涉及到相关从业人员被处罚，例如，2017年有一家信托公司的2名员工被处罚，2018年有一家公司的4名员工被处罚。

    违反审慎经营规则主要涉及到信托财产管理不审慎、事前尽调和授信不尽职、内部控制不到位、未穿透识别投资者和底层资产等。此外，还涉及到违规向地方政府提供融资或向土地收储中心放贷不审慎等。

    程序性事项违规减少

    分析人士指出，因关联交易被罚主要涉及到关联交易未事前报备或者以固有财产与信托财产进行交易。信息披露违规主要涉及到向委托人披露的信息有重大遗漏、信息披露不到位、未如实披露信用风险等。

    此外，还有一家信托公司在2017年因为监管统计数据重大错报漏报而被处罚25万元。2018年4月9日，国务院办公厅发布了《关于全面推进金融业综合统计工作的意见》，对于数据统计提出了新要求。2018年，一家信托公司因为“虚报、瞒报金融统计数据”，被人民银行某分行处罚2万元。

    “如果将2017年和2018年的监管数据与前两年的情况对比来看，信托公司因为法人治理等内部治理方面受到处罚有所下降，信息披露和关联交易等违规行为依然存在，但已有所下降。”李想指出，这表明之前的罚单起到了警示作用，信托公司主动规范程序性管理事项，未来这种趋势会更明显。

    值得关注的是，因为违反反洗钱和征信相关规定，信托公司受到处罚呈现增加趋势。来自人民银行的5张罚单中，除了上文提到1单涉及数据统计外，还有2单涉及客户身份识别和客户身份资料保存，1单涉及违反反洗钱制度，1单违反征信管理规定。

    从近两年情况看，信托公司被处罚原因还包括高管未经任职资格批准提前履职、未经批准以固有资产从事股权投资业务、变更注册资本未经批准、未按监管要求计提拨备、利用受托人地位赚取不当利益等。李想表示：“这也提示信托公司要高度警觉，强化合规经营意识，而不能有任何侥幸心理。”

    罚单分散且小额为主

    业内人士表示，信托公司一定要谨慎、合规经营，否则，一年内被多次处罚或连续两年受到处罚也并非不可能。

    综合2017年和2018年两年情况看，一共有31家信托公司受到银保监监管系统的处罚，其中4家公司连续两年收到处罚。其中，2017年的23张罚单涉及到18家信托公司，有1家公司收到4张罚单，有2两家公司分别收到2张罚单；2018年的23张罚单涉及到17家信托公司，有1家公司收到3张罚单，还有4家公司分别收到2张罚单。此外，2018年还有4家信托公司收到人民银行的罚单。

    从实施处罚的主体看，2017年的23张罚单来自14家银监局，2018年23张罚单来自13家银监局。综合2017年和2018年两年看，一共有20家银监局（银保监局）对辖区内信托公司开具了罚单，占到辖区内有信托公司的32家银保监会派出机构的62.5%。

    从处罚金额看，2017年罚单金额超过100万元的仅有1单，是上海银监局因信托公司内控制度违反审慎经营规则而开具的200万元的罚单；50万元到100万元之间的罚单有7张；除此之外的15张均不足50万元。

    李想表示，总体来看，信托公司收到的罚单较为分散且以小额为主，原因可能在于并非严重的违规行为，更多是希望起到教育和警示的作用。此外，与2017年相比，2018年监管处罚力度有加强的趋势，这可能与2018年以业务违规为主要处罚事由有关。

    业内人士认为，未来，银保监会若对信托公司处罚，处罚事由可能更多集中在业务违规方面，这提示信托公司在注重内控制度、业务操作流程合规的同时，也需要对业务本身的合规性、项目后期管理以及项目风险予以高度重视。随着《信托公司受托责任尽职指引》的发布，信托行业将向真正的受托服务转型，这对信托公司的内控制度、业务人员专业能力、项目流程管理、风险管控等方面均提出了更高要求，只有练好内功才可以更好地应对资管行业的激烈竞争，也才能够更有底气打破刚性兑付，真正做到“卖者尽责、买者自负”。