2024年12月份私募证券基金备案数量环比大增 股票策略私募产品成主力

    本报记者 昌校宇

    私募机构布局热情持续升温，增量资金陆续进场。据深圳市前海排排网基金销售有限责任公司（以下简称“私募排排网”）公布的最新统计数据显示，2024年12月份，455家私募证券基金管理人合计备案产品756只，较2024年11月份（488只）增长54.92%。同时，这一备案数据创下2024年单月备案产品数量次新高，仅略低于2024年4月份的828只。

    私募排排网研究员卜益力对《证券日报》记者表示：“2024年12月份私募证券基金备案数量大增，表明投资者对接下来的市场行情充满信心。尽管近两个月A股市场回调，但投资者热情不减反增，倾向于逢低买入私募证券基金布局2025年行情。”

    在珠海黑崎资本投资管理合伙企业（有限合伙）首席战略官陈兴文看来，私募证券基金备案数量显著增加，释放了市场参与者对2025年经济复苏和政策支持的积极预期。

    分策略来看，股票策略私募产品成备案主力。数据显示，2024年12月份备案的股票策略私募产品共460只，占当月备案私募证券基金总量的60.85%。

    谈及股票策略私募产品占比较高的原因，卜益力表示：“一方面是因为股票策略类型丰富，有指数增强、主观多头及股票多空等不同策略产品，可满足投资者多样化的投资需求；另一方面表明投资者对2025年股票市场行情持乐观态度，并认可当前市场处于‘底部’区域。”

    陈兴文表示：“监管部门对大力发展权益类基金的推动、市场环境的改善及投资者信心的增强，都是股票策略私募产品成为备案主力的重要原因。”

    其它策略中，多资产策略和期货及衍生品策略也较受私募证券基金管理人的青睐，2024年12月份备案的产品分别为125只和78只，占当月备案私募证券基金总量的比重依次为16.53%和10.32%。

    对此，卜益力表示：“多资产策略私募产品受追捧主要是因为该策略投资于股票、债券、商品、金融衍生品等多种资产类别，能够有效分散单一资产带来的市场风险，降低组合波动率，从而实现相对稳定的收益。而期货及衍生品策略私募产品也被重点关注基于两方面因素：一是2024年该策略表现出色，在私募五大策略（一级策略）中领跑；二是该策略的特性能让其在市场大幅波动期间有机会捕捉超额收益。”

    从二级策略来看，2024年12月份备案的量化策略私募产品以股票量化多头策略为主，备案的产品达150只，占备案量化策略私募证券基金总量（265只）的比重为56.60%；股票市场中性策略和量化CTA策略（量化商品交易顾问策略）备案的产品数量相差不大，分别为62只和53只，依次占比为23.40%和20.00%。

    从三级策略来看，2024年12月份备案的股票量化多头策略私募产品中，中证500指增策略和空气指增（量化选股）策略相对更受欢迎，备案的产品分别为52只和41只；2024年12月份备案的量化CTA策略私募产品中，量化多策略受关注度更高，备案的产品为34只，明显高于量化趋势策略的14只和量化套利策略的5只。

    另据私募排排网数据，前述455家私募证券基金管理人中，备案产品数量不少于2只的机构有120家。其中，7家机构备案产品数量不少于10只，管理规模在100亿元以上的机构占四席。具体来看，百亿元级私募机构上海宽德私募基金管理中心（有限合伙）以32只备案产品居首，成为2024年12月份的“备案王”；上海量派投资管理有限公司、北京博润银泰投资管理有限公司和上海银叶投资有限公司备案产品数量居前，分别为20只、10只和10只。