证券法怎么改？请听九位专家的建议

    东北证券合规部总监王爱宾：《证券法》修订应强调过程责任 加重发行人责任

    ■本报见习记者 孟珂

    东北证券合规总监王爱宾在会上表示，这次《证券法》修订草案是“一体两翼”的，以注册制为突破点，设立了信息披露、投资者保护专章，同时对证券机构的责任有更高的要求，总体上反映了市场发展改革的需求。

    对于证券法具体条款，王爱宾结合行业和公司发展的实际提出了建议。关于证券从业人员买卖股票，他认为，目前有30多万从业人员，他们最熟悉资本市场，最有可能成为“成熟、理性投资者”，将这些从业人员屏蔽在二级市场之外，不利增强资本市场活力。

    王爱宾建议，《证券法（修订草案）》第四十八条规定修改为，“证券经营机构、证券交易场所和证券登记结算机构的从业人员、国务院证券监督管理机构的工作人员以及其他证券从业人员，应当事先向其所在单位申报本人和配偶的证券账户，在买卖证券完成后三日内申报证券买卖情况，并不得与其所任职务、工作职责等发生利益冲突。证券经营机构、证券交易场所、证券登记结算机构应当建立从业人员买卖证券申报、登记、审查和处置等管理制度，并向国务院证券监督管理机构备案。国务院证券监督管理机构应当建立工作人员买卖证券申报、登记、审查和处置制度”。

    对于发行人与中介机构的责任定位。王爱宾表示，应强调过程责任，加重发行人的责任，中介机构是把关人、守门人。他对相关条款的建议是：信息披露义务人未按照规定披露信息，或者公告的证券发行文件、定期报告、临时报告及其他信息披露资料存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，信息披露义务人应当承担赔偿责任；发行人的董事、监事、高级管理人员和其他直接责任人员以及发行人的控股股东、实际控制人应当与发行人承担连带赔偿责任，但是能够证明自己没有过错的除外。

    保荐人、承销的证券公司及其直接责任人员，应当与发行人承担连带赔偿责任，但是能够证明自己没有过错的除外。保荐人、承销的证券公司及其直接责任人员承担连带责任后，可以向发行人，发行人的董监高，发行人的控制股东和实际控制人追偿。