团车网再度调低IPO募资额 公司回应以更新后招股书为准

    ■本报记者 刘斯会

    11月8日，《证券日报》记者获悉，团车网已向美国证券交易委员会（SEC）提交了更新后的F-1招股书，并预计将在11月20日登陆纳斯达克。

    最新招股书显示，团车网计划发行400万股ADS股份，如果承销商全部行使超额配售选择权，发行量将达到460万股ADS。

    团车网预计IPO发行价为每股ADS7.5美元至9.5美元。按照每股ADS8.5美元的中位数计算，该公司预计IPO融资总额约为2670万美元，如果承销商行使超额配售选择权，则可达到3140万美元。

    事实上，对于上市后的募资金额，团车网此前就进行了多次调低，由此前市场盛传的2亿美元，到最多1.5亿美元再到计划募集资金的金额下调至最多5000万美元左右。

    对于调整原因及上市时间问题，团车网相关负责人在接受《证券日报》记者采访时回应称一切以“更新后的招股书为准”。

    尽管团车网声称，围绕汽车行业建立了跨越互联网的购车平台，加速了中国汽车产业由传统销售模式向电商销售模式的转变。

    但公司招股说明书显示，团车网的净收入主要还是来自线下活动汽车展销会。具体来看，2016年和2017年，团车网的净收入分别为1.17亿元和2.81亿元，同比增长140.17%；2017年上半年和2018年上半年，公司的净收入分别为9130万元和2.69亿元，同比增长194.63%。

    2016年和2017年，团车网净亏损分别为8660万元和9070万元，2017年上半年和2018年上半年的净亏损分别为5770万元和2130万元。

    从业绩层面来看，团车网仍处于亏损状态，这家成立于2010年的汽车电商平台在北京时间10月24日才向美国证券交易委员会（SEC）提交了招股书，计划在纳斯达克挂牌上市，此前就有消息称11月8日公司就开始路演，按照这个进度也算比较快的。

    而这次更新招股说明书，主要是将募集金额再次下调，根据团车网此前招股书，此次公开发行募集的资金计划用于业务发展和扩张、加强信息技术和数据分析能力及注资潜在的战略投资和收购等方面。

    资料显示，团车网隶属于团车互联网信息服务（北京）有限公司，是中国汽车电商平台，线下场景交易目前已经覆盖全国三十个省、自治区与直辖市的上百个城市。团车围绕汽车交易场景布局新零售战略，打造汽车交易服务生态链，主要产品包括：场景化的汽车营销平台、场景化的金融平台以及场景化的交易链服务平台。团车网前身为100che（易买车友会）于2009年上线。

    公司现有股东HonourDepotLimited、BAIGmbH和K2PartnersIIL.P.这三家现有股东分别有意在此次IPO中买入最多700万美元、500万美元和300万美元团车ADS。

    若成功IPO后，团车网创始人、CEO闻伟持股为18.1%，为最大股东，拥有75.8%的投票权。团车网COO孙建臣持股为4.4%，团车网CFO毛智海持股为1%。

    IPO前，闻伟持股为19.9%，为最大股东，团车网COO孙建臣持股为4.9%，团车网CFO毛智海持股为1.2%。