政策催升军民融合板块热度 8只潜力股被社保基金连续五个季度持仓

    ■本报记者 任小雨

    日前，陕西省委办公厅、省政府办公厅印发了《陕西省军民融合深度发展三年行动计划（2018年—2020年）》（以下简称《行动计划》）。《行动计划》明确，到2020年底，基本形成全要素、多领域、高效益的发展格局，推动军民融合深度发展稳步走在全国前列；形成可复制可推广的“陕西模式”；发展壮大军民融合产业；推进实施军民融合重大项目；统筹基础设施军地共建共享。

    此外，11月16日，国务院国资委与全国工商联联合召开军民融合发展座谈会，进一步加强国有企业与民营企业深度合作，推动新时代军民融合实现新发展。

    对此，市场人士普遍认为，在军民融合深度发展下，特别是降低准入门槛、推行竞争性采购及扩大国产产品规模化应用的支持下，具备核心技术实力、产品自主可控程度高的“民参军”企业有望长期受益，具有业绩支撑的龙头企业或迎跨年度行情。

    二级市场上，11月份以来，军民融合板块异动明显，累计涨幅达2.25%，板块内共有118只成份股期间实现上涨，占比近八成。个股方面，亿利达、空港股份、迅游科技、金通灵、苏州高新、深南股份等6只个股月内累计涨幅均达到或超过20%，分别为29.81%、22.30%、21.64%、20.18%、20.16%、20.00%，另外，包括英维克、国睿科技、皖通科技、新海宜、盛路通信、苏试试验、川大智胜和巨力索具等在内的31只个股月内累计涨幅也均超10%。

    资金流向方面，《证券日报》市场研究中心根据同花顺数据统计发现，11月份以来共有43只个股实现大单资金净流入，合计大单资金净流入达7.57亿元。其中，泰和新材月内累计大单资金净流入居首，达到10298.91万元，迅游科技、中航电子2只个股大单资金净流入也均逾6000万元，分别为6283.06万元、6190.35万元，智慧能源（4809.86万元）、航锦科技（4317.21万元）、菲利华（4108.86万元）、皖通科技（3825.68万元）、亿利达（3608.91万元）、远光软件（2746.31万元）、航天发展（2379.62万元）、中国卫星（2270.26万元）、湘电股份（2140.20万元）和英维克（2063.30万元）等个股月内均受到2000万元以上大单资金布局，值得关注。

    事实上，除受大单资金青睐外，军民融合板块上市公司业绩也得到进一步提升，统计显示，截至11月29日，已有62家公司率先披露2018年年报业绩预告，业绩预喜公司达到50家，占比近八成。其中，通达动力、银邦股份、通达股份、山河智能、航锦科技、高德红外、康达新材、威海广泰和天汽模等9家公司均预计2018年年报净利润同比翻番，显示出较高的成长能力。

    值得一提的是，截至三季度末，有18只个股获社保基金持仓，其中，三一重工、东方国信、太极股份、湘电股份、中航光电、瑞特股份、日发精机、川环科技等8只个股被社保基金连续五个季度坚守，最新持股数量分别为14170.41万股、3389.35万股、2545.94万股、2299.99万股、1831.06万股、334.36万股、328.96万股和299.00万股，后市投资机会备受长线资金的认可，值得期待。

    对于板块的后市投资逻辑，国海证券表示，当前军工行业动态估值为51倍左右，处于历史底部，相对于全部A股估值有所提升，但仍处于低位。基金持仓方面，由二季度的低配提升为超配，军工行业市场认可度提升。基于军工行业受益装备需求释放和改革红利的判断，重点推荐以下投资方向：1.推荐受益于军队转型发展对装备需求的核心总装和配套企业，重点推荐中航沈飞、中航飞机、中直股份、内蒙一机、航发动力、中国海防、中航机电、中航光电、航天电器等；2.推荐受益于国企改革和资产证券化，有望受益资产注入的企业，推荐中航电子、国睿科技、四创电子等；3.推荐受益于军民融合国家战略、产业扶持政策的优质民参军企业，推荐高德红外、航锦科技、亚光电子等。