证监会将对首发企业分类精准监管

    证监会4月24日消息，2019年6月以来，证监会分两批次启动了对86家申请主板、中小板、创业板首发企业的现场检查工作。截至目前，84家企业已完成检查工作，累计30家已撤回申请终止审查。证监会指出，下一步，为提高检查工作的针对性和有效性，在开展全面检查的同时，将针对审核中的问题采取专项检查方式，提升监管效能，对首发企业进行分类监管、精准监管。

    证监会表示，将以贯彻实施新证券法为契机，进一步强化信息披露要求，严格落实发行人信息披露第一责任，压实中介机构法律责任，坚持服务实体经济和保护投资者合法权益的根本方向，推动资本市场高质量发展。

    对于已完成现场检查的企业，证监会根据问题性质和情节轻重，作出分类处理。

    一是对1家企业移送稽查调查处理，采取36个月内不受理该企业股票发行申请的监管措施。该企业已撤回申请终止审查，主要存在如下问题：2016年-2018年大量更改银行流水对手方名称、摘要、明细账记录；未完整披露关联方及其贷款走账、资金拆借等资金往来情况；会计基础及内部控制存在缺陷，如：材料采购验收单、领料单缺失，劳务采购未能提供劳务费用明细，未登记银行存款日记账和现金日记账等。

    二是对12家企业（其中6家已撤回申请终止审查）采取出具警示函的监管措施。该类企业主要涉及部分客户销售回款资金来源于发行人或其关联方，高管通过员工借款或供应商付款方式间接占用发行人资金，大量使用代管的客户银行卡进行结算，提前确认收入，金融资产减值准备计提不充分，未披露与第三方进行资金拆借，大量纸质应收票据取得与背书存在异常等问题。

    三是对48家企业采取审核重点关注、督促整改会计处理及内控问题等措施。该类企业主要存在收入确认不谨慎，费用归集跨期，关联方及关联交易披露不充分，使用个人账户支付工资，在建工程延期转固，部分业务内部控制制度不完善或执行不到位，股权转让和增资资金来源存疑，部分会计科目核算不准确等问题。

    四是对其他23家申请撤回企业予以终止审查处理。该类企业普遍存在内控制度有效性不足，会计基础工作不规范等问题，若后续再次申报仍将重点关注其整改措施落实情况。

    五是对存在执业质量问题的21家保荐机构、17家会计师事务所、7家律师事务所，根据情节轻重启动相关处理措施程序。

    证监会有关负责人表示，首发企业现场检查制度已正式实施三年多，对净化市场环境、提高上市公司质量效果显著。证监会对近200家企业进行现场检查，针对检查中发现的问题作出分类处理，对存在严重问题的首发企业及中介机构分别采取行政监管措施、立案稽查、作出行政处罚等监管手段，对信息披露违法违规保持高压态势，坚持从严审核、严把质量关，有效减少企业“带病申报、抢跑占位”等情况。

    分析人士表示，IPO企业现场检查有利于从源头上提高上市公司质量，并将创造良好的市场秩序和市场环境，可督促发行人提高信息披露质量，督促中介机构勤勉尽责，审慎执业，规范IPO各类经营行为。

    中南财经政法大学数字经济研究院执行院长盘和林认为，注册制强调以信息披露为中心，全面推进注册制背景下，对发行人信息披露质量的要求较高，更应强化IPO现场检查的威慑力。