招商公路组团上市公司 拟6.9亿美元收购境外资产

    本报记者 向炎涛

    12月24日，招商公路公告称，拟与五家公司组成联合体收购境外资产，交易作价6.885亿美元，其中招商公路拟投资2.13435亿美元。

    具体来看，根据公告，招商公路拟与招商局联合发展有限公司（以下简称CMU）、浙江沪杭甬高速公路股份有限公司（以下简称“浙江沪杭甬”）、江苏宁沪高速公路股份有限公司（以下简称“宁沪高速”）、四川成渝高速公路股份有限公司（以下简称“四川成渝”）、安徽皖通高速公路股份有限公司（以下简称皖通高速）组成联合体，其中后四家公司均为港股上市公司。联合体以其各自在香港设立的特殊目的公司（以下简称“SPV”）共同出资设立联合体香港SPV，以联合体香港SPV或联合体香港SPV下设的其他SPV收购位于土耳其的ICA公司51%股权及ICA公司原股东51%股东借款、位于香港的EurasiaOpCo公司51%股权。交易总作价6.885亿美元，其中，招商公路拟投资2.13435亿美元。

    招商公路表示，各方基于风险共担、利益共享、多方共赢的合作目标，已于2019年12月23日共同签署《合作协议》，并就联合体各方以其各自在香港设立的SPV出资成立联合体香港SPV，并由联合体香港SPV或其设立的其他SPV进一步开展境外资产收购事项所涉及的股比安排、合作模式与出资路径、投票权与表决方式、费用与利润分配、协议终止及终止后事项、保密、违约责任、法律适用与争议解决等事项作出约定。其中，招商公路占联合体香港SPV公司股比31%，占ICA公司、EurasiaOpCo公司股比15.81%，均为最大占比。

    公告显示，ICA公司拥有位于土耳其伊斯坦布尔的北马尔马拉高速公路Odayeri-Paşaköy部分（包括博斯普鲁斯第三大桥）之融资、设计、施工、运营、维护及维修业务。2018年度和2019年1-6月，该公司分别实现营业收入5.82亿美元、7.4亿美元；净利润分别为2.53亿美元、4.88亿美元。根据第三方评估，本次交易所涉及标的公司100%股权（含股东借款及利息）的评估值为13.63亿美元，标的资产对应的评估值为6.9513亿美元。

    对于此次交易的目的和影响，招商公路表示，本次交易有助于公司优化资源配置，完善战略布局，有助于提升招商公路行业地位和市场影响力，是实现“中国领先、世界一流”的一项战略举措，有助于提升招商公路行业地位和市场影响力。

    据了解，招商公路控股股东为招商局集团有限公司，多年来专注公路运营、深耕公路投资，业务经营范围包括投资运营、交通科技、智慧交通及招商生态等四大板块，四大板块相互支撑，覆盖公路全产业链重要环节。2019年前三季度，招商公路实现营收19.32亿元，同比增长8.2%；实现净利润10.2亿元，同比增长0.13%。

（编辑 上官梦露）